В прошлом году банки заработали 7,3 млрд. грн. При этом доход, по мнению экспертов, является большей частью «бумажным». Что скрывают финансисты за красивыми цифрами в банковской отчетности и почему обнародованные Национальным банком результаты работы украинской банковской системы за 2008 год не отражают реального состояния дел в отрасли? Прошлый четверг выдался не самым легким днем для страны. Из-за дорожных пробок, созданных забастовщиками-автомобилистами, вовремя не смогли добраться на работу не только депутаты, но и первые лица Ассоциации украинских банков на пресс-конференцию, посвященную результатам работы украинских банков в 2008 году. Представителей масс-медиа собралось как никогда много. Камеры, диктофоны и активное обсуждение насущных финансовых проблем. Плоды банковской работы попали в разряд наиболее животрепещущих вопросов. После некоторого ожидания взгляды и объективы устремились в сторону вошедших в зал главы Ассоциации украинских банков Александра Сугоняко и председателя совета АУБ Станислава Аржевитина.
Отток вкладов из банковской системы в январе резко усилился и составил 18,2 млрд. грн. в эквиваленте. По сложившейся печальной традиции гривневые вклады покидали банковскую систему намного быстрее валютных — клиенты банков забрали 14,8 млрд. грн. и всего около $0,5 млрд. Такой отток средств клиентов в Нацбанке связывают с обострившимся давлением парламентариев и правительства на Национальный банк, а также сохраняющимся недоверием к гривне. Об этом свидетельствуют и данные банков об операциях на наличном рынке: в январе население купило в обменниках на $560 млн. больше, чем продало банкам.
В начале 2009-го (на 12 января) ставки по банковским депозитам в гривне сроком на один год составили 18,46%, в долларах — 11,55%. Это в среднем на 3–5 процентных пунктов больше, чем год-полтора назад: в конце 2007 — начале 2008-го ставки по депозитам в гривне были на уровне 12–14%, в долларах — 6–8%. 12 января 2009-го максимальная доходность по гривневому депозиту сроком на один год составляла 26,68% (вклад «Капитал» от Кредитпромбанка). Максимальная ставка по вкладу в долларах — 18% годовых (банк «Бизнес Стандарт», депозит «Бизнес прогресс»). Одна из стратегических целей банков на 2009-й — вернуть утраченное доверие вкладчиков (по оценкам банкиров, в октябре—ноябре украинцы забрали из финучреждений около $15– 20 млрд).
Официальных данных об уровне проблемной задолженности в ипотечном сегменте в открытом доступе нет. Однако, как заметил исполнительный директор Национального банка по вопросам банковского надзора Александр Киреев, этот показатель в среднем по отечественной банковской системе уже достиг приблизительно 2% от общего ипотечного портфеля, что в два-три раза больше показателя годичной давности. Правда, эксперты говорят, что такая статистика Нацбанка сильно смягчает факты. Аналитики считают более реальным показатель в 4-5%. Признание ссуды безнадежной банк всячески оттягивает, чтобы не испортить статистику. Учитывая ситуацию на нашем финансовом рынке, сейчас доля невозвратов и просроченной задолженности в ипотечных портфелях украинских банков никак не меньше 20%. Эксперты напоминают, что в мировой практике уровень 5% уже считается критичным.
Украинские толстосумы под конец прошлого года едва ли не полностью обескровили свои счета в управляющих компаниях и банках. В 2008 г. финансисты зафиксировали рекордный отток средств по клиентам VIP-группы и считают, что это только начало. Новую волну вывода средств прогнозируют весной. По подсчетам банкиров, всего за 2008 г. из сектора, который специалисты называют private banking, вытекло порядка 30–50% вложений. По состоянию на 1 января эксперты оценивали вклады богачей в финучреждения в 25–35 млрд грн., в доверительное управление компаний по управлению активами - в 15–20 млн грн. (в конце 2008 г. в банках VIP-клиентом считался вкладчик с $1 млн, в КУА - с 1 млн грн.).
В середине января доллар начал стремительно дешеветь. За неделю — с 12 по 20 января — на межбанковском рынке гривня укрепилась на 8%. 12 января на межбанке за дензнак США давали 8,70–8,75 грн, а 21-го — 7,87–7,91 грн. Наличный доллар, по данным finance.ua, подешевел с 8,67–9,10 UAH/USD 13 января до 7,70–8,05 UAH/USD 21-го. С 12 по 20 января Нацбанк почти ежедневно продавал доллары по цене значительно ниже рыночной. За этот период регулятор провел два валютных аукциона с очень привлекательной ценой отсечения (ниже которой заявки банков на покупку долларов не принимаются), продав примерно $800 млн.
Банковскую систему лихорадит, однако генеральный директор небольшого украинского финучреждения Константин Полосков излучает олимпийское спокойствие. Он уверен, что 2009 год его банк останется на плаву. «В октябре мы обзвонили всех ипотечных заемщиков, индивидуально оценили их платежеспособность. Некоторые кредиты перевели из долларов в гривню, кому-то отсрочили кредитные платежи, обязав клиентов платить только проценты по кредиту», — рассказывает об антикризисных мерах Константин Полосков. Банкир не лукавит — с наименьшими потерями пережить кризис смогут как раз небольшие финучреждения с низким уровнем расходов и не имеющие крупных долгов перед зарубежными кредиторами. По мнению отечественных банкиров, основные риски, угрожающие стабильности банковской системы Украины в 2009-м, — невозвраты населения и компаний по длинным кредитам (в первую очередь ипотечным), существенные колебания курса гривни по отношению к доллару и долговые обязательства перед иностранными кредиторами. В условиях экономического кризиса финансовые проблемы в этом году не возникнут только у банков, выдававших короткие кредиты в гривне и не имеющих крупных долларовых долгов.
Как и прогнозировалось осенью 2008-го, финансовый кризис на украинском рынке привел к переделу собственности в банковском бизнесе. Первые объекты слияний и поглощений в период кризиса — Проминвестбанк, Надра Банк, Родовид Банк, Укрпромбанк, а также, возможно, банк «Национальный кредит». Недавно компания Slav AG, принадлежащая братьям Клюевым, и российский Внешэкономбанк подготовили проект по оздоровлению Проминвестбанка (инвестиции составят $2 млрд). Мажоритарным акционером Проминвестбанка станет Внешэкономбанк, а Slav AG останется в числе акционеров-миноритариев.
Покупателями украинских активов вряд ли будут выступать иностранные банки. Скорее всего, покупать могут другие инвесторы – в мире существует определенное количество инвестиционных фондов, которые именно сейчас начинают активное инвестирование. По мнению экспертов, проблема не только в том, что европейские и американские банки сейчас находятся в непростом положении. Потенциальные инвесторы просто не знакомы с украинским рынком. А ведь инвестиционные фонды специализируются на недооцененных активах, скупая их с целью дальнейшей перепродажи. Во время кризиса такие фонды смогут по достаточно низкой цене приобрести украинские банки. При этом мультипликатор на уровне 0,7-0,8 будет считаться выгодным. На практике мультипликаторы могут падать до уровня 0,1-0,5.
Основная проблема 2009 года – 26,6 млрд. долларов США валютных кредитов населения. Кто выживет – украинец или ритейловые банки? Финансовый кризис уходящего года не пройдет бесследно для банковского сектора Украины в 2009 году. Эксперты не исключают, что в 2009 году будут иметь место банкротства украинских банков и активизируются процессы слияния и поглощения. Насколько последние будут распространены, станет понятно после массового аудита банков, который НБУ планирует провести в феврале 2009 года.
Уходящий 2008 год в банковской и финансовой сферах был особенно напряженным. При этом рыночная "температура" к концу года опустилась ниже нуля, отражая замораживание депозитов и застой на кредитном рынке. На фоне роста курса доллара и напряженной ситуации на финансовом рынке ряд отечественных коммерческих банков разослали своим клиентам уведомление о повышении процентной ставки за пользование кредитами, ссылаясь на повышение учетной ставки НБУ.
Ушедший 2008 год в банковской и финансовой сферах был особенно напряженным. При этом рыночная "температура" к концу года опустилась ниже нуля, отражая замораживание депозитов и застой на кредитном рынке. В июне итальянская группа "Intesa Sanpaolo", после получения всех необходимых разрешений, завершила сделку по приобретению 100% акционерного капитала украинского АКБ "Правэкс-Банк". Сумма сделки, заключенной 4 февраля 2008 года, составила 493 млн.евро, включая выплаты за увеличение уставного капитала, осуществленного за этот период.
Резкое падение заработков в банковской системе поставит многие финучреждения на грань выживания, а их владельцев — перед необходимостью избавиться от убыточного бизнеса. Эксперты прогнозируют, что в 2009 году на продажу может быть выставлено два-три десятка банков. А вот покупателей смогут найти единицы Борьба за выживание Начало 2008 года оказалось для банкиров более чем удачным. Несмотря на уже ставшие заметными первые признаки надвигающегося глобального кризиса, иностранцы выстраивались в очередь, скупая отечественные финучреждения и щедро оплачивая покупки.
По мнению аналитиков, в большинстве финучреждений, прошедших проверку, аудиторы выявят недостаточные объемы резервов и капитала, поэтому НБУ наверняка потребует от финучреждений повысить платежеспособность. В условиях дефицита ликвидности банкирам будет непросто выполнить требование регулятора, однако большинство из них (а то и все) найдут способ докапитализировать свои банки. В противном случае рефинансирование НБУ банкам не видать.
НБУ советует коммерческим банкам снизить ставки по уже выданным кредитам в иностранной валюте. Девальвация курса гривни может привести к резкому увеличению невозвратов по кредитам, предоставленным в инвалюте. Чтобы уменьшить риски невыполнения заемщиками своих обязательств по таким кредитам, НБУ рекомендует коммерческим банкам снизить их стоимость.
Отечественный рынок корпоративных облигаций в конце ноября вплотную приблизился к дефолту — эмитенты перестают своевременно выполнять обязательства перед инвесторами. Они или отказываются досрочно выкупать свои долговые ценные бумаги, или задерживают выплаты процентов по купонам. Пока предприятиям и коммерческим банкам удается договариваться с покупателями облигаций об отсрочках выплат, однако уже со второго полугодия 2009 г. эксперты допускают и более трагичный исход — полный отказ от их погашения.
Собственный капитал банков Украины за 11 месяцев 2008 года увеличился на 48,3%, или на 33,6 миллиарда гривен, и по состоянию на 1 декабря составил 103,2 миллиарда гривен. Рост капитала банков, в основном, состоялся за счет увеличения уставного капитала и резервов.
По итогам ноября портфель депозитов населения в валюте немного увеличился — на $197 млн. (до $14,1 млрд.). Такой прирост — это мизер, если учесть, что в последнее время вкладчики активно конвертировали свои гривневые депозиты, срок которых истек, в валютные. Именно этот вариант является оптимальным для того, чтобы хоть “виртуально” обзавестись валютой в условиях ее тотального дефицита. Конвертация сбережений в валюту стала настолько масштабным явлением, что является чуть ли не основным фактором ажиотажного спроса на доллары.
Банки начали внедрять весной текущего года, — долгосрочные депозиты. Напомним: в феврале финучреждения стали рассчитывать норматив адекватности капитала (Н2 — важнейший показатель, характеризующий надежность банка) по новой формуле с учетом гэпов (разрывов между сроками привлечения пассивов и размещения активов). В этой связи они активно стимулировали вкладчиков переоформлять свои краткосрочные депозиты на долгосрочные вклады (сроком 5 лет и более) с повышенными процентами. При этом банкиры предусматривали в договорах возможность досрочного изъятия вкладов с минимальными потерями для вкладчиков.
Попытки Нацбанка одновременно удержать стабильность курса гривни и добиться стабильности банковской системы привели к ремейку антиинфляционных мер весны этого года. Правда, если ревальвация гривни весной и летом сопровождалась притоком депозитов в банковскую систему, то сейчас происходит резкое снижение вкладов. В октябре отток гривневых депозитов составил 21,5 млрд. грн.