Банкиры считают, что инициативы правительства повысят объемы по платежным картам максимум на 5%. Постановлением «Об осуществлении расчетов за проданные товары (предоставленные услуги) с использованием специальных платежных средств» правительство закрепило обязанность торгового бизнеса обеспечить прием платежных карт до 2012 г. В частности, до 1 июля 2011 г. привести свою деятельность в соответствие с данной нормой должны торговцы в населенных пунктах с численностью населения свыше 100 тыс. человек, кроме субъектов малого предпринимательства.
По предварительным данным НБУ, в августе дефицит текущего счета платежного баланса повысился в сравнении с июлем в 2,5 раза, достигнув максимального в этом году значения — минус $563 млн. Ухудшение состояния счета текущих операций, продолжающееся уже третий месяц подряд, стало следствием резкого дисбаланса в торговле товарами. В августе объем их экспорта практически не изменился, составив $4,3 млрд. В то же время импорт увеличился на 4,8% — до $5,4 млрд. В целом темпы роста импорта (40,5% в годовом исчислении) значительно превысили динамику экспорта (32,7%). В результате дефицит внешнеторгового баланса в августе подскочил до $1,1 млрд по сравнению с $0,8 млрд в июле.
Рынок платежных карт в Украине начал формироваться в 1996 году, когда украинскими банками были эмитированы первые карты MasterCard International и Visa International. Сейчас эти операторы занимают почти 90% отечественного рынка платежных карт (около 60% принадлежит Visa, 30% — MasterCard). Неудивительно, что по просьбе конфиденциального заявителя и некоторых депутатов (по сути, в интересах банков) Антимонопольный комитет Украины (АМКУ) начал расследование относительно монопольного положения компаний и их сговора.
Наращивание ценных бумаг в банковских активах не ведет к росту рисков в банковской системе: финструктуры преимущественно покупают государственные ценные бумаги. И к концу 2011 г., с возобновлением кредитования, доля ценных бумаг в их портфелях существенно уменьшится. Ассоциация украинских банков (АУБ) подвела итоги деятельности коммерческих банков Украины за восемь месяцев 2010 г. По ее данным, общий объем активов с начала года вырос на 18,84 млрд. грн., то есть на 2,54%. При этом структура активов существенно изменилась, а именно увеличились вложения в ценные бумаги — с 4,10% в январе 2010 г. (30,4 млрд. грн.) до 7,43% в сентябре (56,5 млрд. грн.).
Курс евро по отношению к доллару в ходе торгов на международных рынках вырос и достиг отметки 1,36 USD/EUR. Это максимальное значение курса евровалюты с середины апреля текущего года. В мае европейская валюта стала стремительно обесцениваться, достигнув своего минимума — 1,2 USD/EUR — к началу июня текущего года. Затем началось постепенное восстановление утраченных позиций. Пик данного процесса пришелся на прошлый месяц. Так, за сентябрь евровалюта ревальвировала по отношению к доллару США на 6,3%. Это стало рекордным для одного месяца укреплением евро по отношению к доллару с 2008 г.
Объемы страховых премий и выплат по КАСКО в этом году стали меньше – рынок уменьшился из-за банкротства некоторых игроков и в связи с продолжающимся кризисом, в том числе, кризисом доверия клиентов к страховщикам. И все же тарифы растут, причем в основном подорожание КАСКО касается автомобилей стоимостью до 50 тыс. долларов. Рынок автострахования переживает изменения – на фоне падения объемов продаж страховщики повышают тарифы.
Страховые компании намерены добиться от Государственной комиссии по регулированию рынков финансовых услуг пересмотра норм, регулирующих порядок применения чиновниками санкций на страховом рынке. В частности, на минувшей неделе Лига страховых организаций Украины (ЛСОУ) сообщила о сборе предложений от СК по изменению “Положения о применении Госфинуслуг мер воздействия”. Свои предложения по изменению процедур применения к СК санкций подготовила и Украинская федерация страхования (УФС).
Осенью эксперты прогнозируют оживление на отечественном фондовом рынке в сегменте акций. Среди наиболее перспективных отраслей аналитики выделяют энергетическую и металлургическую. Хорошую динамику до конца года должны показать акции сырьевых компаний, в первую очередь Авдеевского КХЗ (AVDK) и Северного ГОК (SGOK). Основным фактором их роста станет повышение цен на кокс (для AVDK) и окатыши (для SGOK). Металлургические предприятия также ощутят рост котировок акций на фоне восстановления цен на металлы.
В первом полугодии 2010 г. программы ДМС принесли около 440 млн. грн. Для сравнения: за первое полугодие 2009 г. ДМС принесло 375 млн. грн. премий. Подобный результат дает возможность участникам рынка делать положительные прогнозы итогов 2010 г. Несмотря на падение спроса на многие страховые продукты, участники рынка добровольного медицинского страхования (ДМС) в большинстве своем смогли по итогам первого полугодия 2010 г. отчитаться об увеличении поступлений страховых премий.
Несмотря на общее оживление на рынке кредитования бизнеса в 2010 году, ипотека остается редким продуктом. При этом ставки по кредитам на недвижимость остаются высокими – 20-25% годовых в гривне. Кризис изменил и банковский подход к ведению бизнеса, и заинтересованность клиентов в получении финансирования для своего бизнеса. Даже улучшение макроэкономических показателей в 2010 году не смогло повлиять на активизацию кредитования недвижимости – такие кредиты по-прежнему большая редкость.
По мнению экспертов, так лоббируют свои интересы собственники небольших банков, которые после голосования закона в Раде смогут выгодно продать свой бизнес. Инициатором внесения в банковский закон нормы об увеличении минимального капитала для банков-новичков с 75 млн. грн. до 500 млн. грн. (в 6,66 раза) является вице-премьер.
До конца года Национальный банк может повысить учетную ставку, поскольку сейчас она уже не перекрывает уровень инфляции. Впрочем, каких-либо резких изменений в денежно-кредитной политике, судя по заявлениям первого зампреда НБУ, пока не предполагается. Первый заместитель председателя Нацбанка сообщил, что учетная ставка НБУ должна быть на минимальном, но позитивном относительно прогнозируемой инфляции уровне. С одной стороны, это будет давать рынку соответствующие ориентиры относительно уменьшения стоимости ресурсов в унисон с сокращением инфляционного давления. С другой — это не будет стимулировать снижение стоимости средств ниже того уровня, который будет неинтересным для вкладчиков.
Несмотря на активную позицию банков в вопросе развития кредитования, у рисковиков присутствует определенная настороженность относительно дальнейшего кредитования и его условий. Уровень ликвидности банков позволяет финучреждениям возобновить кредитование, однако лишь немногие банки решаются на это. Эксперты рассказали, на каком этапе развития находится сейчас автокредитование в Украине, как скоро стоит ожидать восстановления и как выглядит потенциальный заемщик.
Украинские банки не хотят самостоятельно управлять своей ликвидностью и начинают привлекать консультантов. ВиЭйБи Банк согласился в течение трех месяцев выполнять рекомендации IFC по преодолению кризиса, управлению денежными потоками и процентными ставками. Эксперты надеются, что опыт корпорации поможет банку избежать принятия неправильных решений. Но советы со стороны будут малоэффективны без четкой стратегии развития банковской системы.
Страховые компании заканчивают наполнение информацией централизованной базы данных. Собрав сведения обо всех страховых событиях и выплатах по автогражданке за последние пять лет, страховщики получат законные основания взвинчивать цены на полисы для нерадивых автовладельцев почти в 2,5 раза. Доступ к компромату на страхователей также может стать причиной повышения тарифов по каско.
Существенное восстановление доверия к банковской системе Украины обернулось для банков не только позитивом в виде возобновления докризисного уровня ликвидности и платежеспособности, но и резким ростом убытков финансовых учреждений. Избыток ликвидности создает дополнительные риски как для банков, так и для экономики в целом. У банков возникают проблемы из-за того, что падает рентабельность сектора, он становится непривлекательным для инвесторов. Кроме того, им сложно выполнять свои обязательства перед вкладчиками. В период кризиса они привлекали деньги населения по довольно высоким ставкам. Сейчас банкиры пытаются ограничить приток вкладов, снижая проценты по депозитам.
Знаковым стало то, что Украина не является исключением из мировых процессов. По итогам восьми месяцев текущего года прирост гривневых депозитов уже превысил объем средств, изъятых населением во время кризиса. Кроме того, по итогам августа объемы кредитования украинскими банками продемонстрировали рост. Пока речь идет лишь об увеличении числа заемщиков в корпоративном сегменте, однако этого уже достаточно для того, чтобы перекрыть пока еще снижающиеся объемы (за счет погашения прежних кредитов и практически отсутствия выдачи новых) кредитования населения. Положительные итоги июля-августа — чистый прирост кредитного портфеля на 13 млрд. грн. — стали долгожданной реакцией банковского сектора на макроэкономическую стабилизацию, что выражается в продолжающемся притоке средств населения на депозитные счета и сокращении процентных ставок. Мы ожидаем укрепления положительной тенденции во втором полугодии, хотя чистый прирост кредитного портфеля вряд ли превысит 2%, при этом сокращение розничного портфеля (-14% к началу года) будет компенсировано приростом в корпоративном сегменте (+9%).
За прошлый месяц в нашей стране скупили иностранной валюты (и долларов, и евро) на сумму $2,116 млрд, что на 10% больше, чем в июле. Да еще и приток валюты в страну сократился. Но на платежный баланс негативно влияют повышенные объемы покупки наличной иностранной валюты со стороны населения, которые выросли в связи с ухудшением потребительских настроений.
В сентябре спрос на валюту был выше предложения, хотя и незначительно. По словам казначея дочернего банка Сбербанка России, спрос формируется всеми категориями покупателей, традиционно усиливающими деловую активность в начале осени. Директор департамента казначейства и финансовых институтов «VAB Банка» считает, что большую часть сентября спрос на валюту создавали компании-импортеры. Возможности банков по покупке иностранной валюты в собственных интересах довольно ограничены.
В результате удачных договоренностей с кредиторами у Кредитпромбанка появляется ряд козырей, которые, безусловно, будут способствовать быстрому оздоровлению. Вхождение в капитал Кредитпромбанка ЕБРР я расцениваю как, безусловно, положительный факт, который сделает другие источники финансирования более доступными для банка в будущем. Как полагает эксперты, ситуация с долгами банка после реструктуризации выглядит гораздо лучше, так как $400 млн. обязательств составляли почти четверть от всех активов учреждения (13,823 млрд. грн. на 1 июля).